Plus personne ne parlera d’augmentation des pensions en 2027 : voici ce que le gouvernement prépare à la place

Un ministre qui évoque un « effort » à demander aux retraités. Un autre qui confirme, quelques jours plus tard, qu’il « n’est pas anormal » de le leur réclamer. Deux prises de parole, un seul message : le compte en banque des retraités sera mis à contribution dans le budget 2027. Fini le débat sur une éventuelle augmentation des pensions, la question qui agite désormais Bercy est tout autre : combien les retraités vont-ils perdre, et sous quelle forme ? Entre un gel pur et simple des pensions de base et la suppression de l’abattement fiscal de 10 %, le gouvernement doit trancher, et vite, avant que le projet de budget ne soit présenté.

Le mot « effort » s’invite dans le débat budgétaire

Il y a des mots qui, en politique, annoncent toujours des mauvaises nouvelles. « Effort » en fait clairement partie. Sur les ondes, le ministre des Comptes publics David Amiel a posé le décor sans détour : « il faudra choisir » entre deux options, « il ne peut pas y avoir de demi-mesure ». Une déclaration confirmée dans la foulée par le ministre du Travail Jean-Pierre Farandou, pour qui il n’est « pas anormal » de solliciter les retraités, à condition de « déterminer quels retraités et quelle nature d’effort ». Autrement dit, le gouvernement assume désormais ouvertement l’idée de faire des économies sur le dos des pensions, et cherche seulement la meilleure façon de la présenter.

Ce double discours illustre en réalité une double équation budgétaire. D’un côté, le budget de l’État, dans lequel s’inscrirait la suppression de l’abattement fiscal de 10 % sur les pensions. De l’autre, le budget de la Sécurité sociale, qui porterait une désindexation, voire un gel, des pensions de base. Deux leviers, deux administrations, mais un seul objectif affiché : réduire la dépense publique liée aux retraites, sans toucher frontalement au montant facial des pensions les plus modestes.

Gel des pensions ou fin de l’abattement de 10 % : le choix cornélien de Bercy

Reste à savoir laquelle de ces deux mesures pèsera le plus lourd dans le porte-monnaie des retraités. La suppression de l’abattement fiscal de 10 %, déjà tentée l’an dernier sans succès au Parlement, reviendrait à augmenter mécaniquement le revenu imposable de millions de foyers. Résultat, pour un couple de retraités déclarant 24 000 euros chacun, l’impôt grimperait d’environ 1 652 à 2 375 euros par an. Pour une pension plus modeste, autour de 1 500 euros mensuels, l’effet resterait limité, mais certains retraités jusque-là non imposables pourraient basculer dans l’impôt.

Le gel des pensions de base, lui, jouerait sur un autre tableau : celui de la revalorisation annuelle. Si la règle habituelle était appliquée, la hausse attendue en janvier 2027 tournerait autour de 1,7 %. Un gel priverait donc les retraités de cette revalorisation, sans toucher à la partie complémentaire Agirc-Arrco, qui suit son propre calendrier. Pour une retraite globale de 2 000 euros, cela représenterait environ 19 euros de moins chaque mois pour une personne seule.

Le constat est sans appel : plus la pension est élevée, plus la suppression de l’abattement fiscal coûte cher, tandis que le gel touche tout le monde de façon plus linéaire, mais moins violente en valeur absolue pour les hauts revenus.

Entre mesures d’économies et protection des plus modestes, ce qui attend réellement les retraités en 2027

Derrière ces chiffres se cache une réalité plus complexe encore. Supprimer purement et simplement l’abattement fiscal ne se limiterait pas à un simple ajustement d’impôt. Cela modifierait aussi le revenu fiscal de référence (RFR), ce fameux indicateur qui conditionne l’accès à de nombreux droits : taux de CSG applicable, éligibilité au livret d’épargne populaire, ou encore certaines aides sociales locales. Un retraité pourrait donc, sans le savoir, perdre plusieurs avantages annexes en plus de payer davantage d’impôt. Un vrai effet domino, difficile à anticiper pour les foyers concernés.

Le gouvernement semble conscient de ce risque, d’où l’insistance de ses ministres sur la nécessité de préserver les retraités les plus modestes, quelle que soit l’option retenue. Des mécanismes de compensation pourraient donc accompagner la mesure finale, comme cela avait déjà été évoqué avec l’idée d’un forfait de 2 000 euros en remplacement de l’abattement proportionnel. Mais à ce stade, aucune de ces pistes n’a encore été validée par les parlementaires, et rien ne garantit qu’elles le seront davantage cette année.

• Suppression de l’abattement : plus pénalisante pour les pensions moyennes et hautes
• Gel des pensions de base : effet plus uniforme, mais qui touche aussi les petites retraites
• Combinaison des deux options : scénario redouté, avec des garde-fous annoncés pour les plus modestes

Une chose est sûre : entre gel et fin de l’abattement, aucune option n’est réellement indolore. Le gouvernement devra trancher avant la présentation officielle du budget, et les débats parlementaires promettent d’être aussi tendus que l’an dernier. En attendant, mieux vaut anticiper : simuler l’impact de chaque scénario sur sa propre pension permet d’éviter les mauvaises surprises le moment venu. Car si l’augmentation des pensions ne fait plus partie du vocabulaire budgétaire pour 2027, la question de savoir combien elles vont réellement rapporter, elle, reste bien vivante.